Cómo navegar en bancarrota si el coronavirus destruye su negocio

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Para las pequeñas empresas que luchan por sobrevivir durante la crisis del coronavirus, la bancarrota puede terminar haciendo señas.

Si bien las presentaciones generales disminuyeron en abril, el número de empresas que se declararon en bancarrota según el Capítulo 11, que implica reorganizar la deuda y permanecer en funcionamiento, aumentó un 26% respecto al año anterior. Y según algunos expertos, no pasará mucho tiempo antes de que se abran las compuertas para exponer un exceso de pequeñas empresas que buscan alivio.

"Todo lo que hago todo el día es atender llamadas de empresas con ingresos desde $ 25 millones hasta $ 50,000 y operar desde su casa", dijo Charles Bullock, abogado de bancarrota y fundador de Stevenson & Bullock en Southfield, Michigan .

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"No están listos para presentar ahora, están tratando de superar los cierres y estabilizar su negocio antes de intentar reorganizarlo [en bancarrota]", dijo Bullock.

En los primeros tres meses de este año, hubo 5.952 solicitudes de quiebra comercial en general, un 6% más que las 5.614 del mismo período en 2019, según el American Bankruptcy Institute . En abril, aunque las presentaciones combinadas (individuales y comerciales) cayeron un enorme 46%, los expertos dicen que los factores temporales lo causaron: el estímulo económico que ayuda tanto a las pequeñas empresas como a los individuos, así como una pausa en las acciones que impulsan la bancarrota, como desalojos, ejecuciones hipotecarias. y colecciones de acreedores.

Por supuesto, esa paciencia por falta de pago no durará para siempre. Los expertos esperan que las solicitudes de quiebra comercial aumenten a fines del verano, luego de que se agoten los préstamos del Programa de Protección de Cheques de Pago y que finalicen los beneficios de desempleo (programados para el 31 de julio).

"Todos con los que he hablado simplemente están esperando hasta que este período disminuya", dijo Richardo Kilpatrick, socio gerente de Kilpatrick & Associates en Auburn Hills, Michigan. "La tubería está llena".

Si bien la bancarrota no es la única opción para un negocio en dificultades, por ejemplo, una empresa podría disolverse debido a poca o ninguna deuda y pocos activos, aquellos con obligaciones que se vuelven inmanejables pueden descubrir que la bancarrota es la mejor manera de avanzar.

Capítulo 11 vs. Capítulo 7

Primero, si espera que su negocio siga siendo viable a largo plazo pero necesita alivio de los acreedores ahora, una nueva opción bajo el Capítulo 11 puede ser apropiada. Esta ruta permite a una empresa permanecer operativa y, en términos generales, renegociar su deuda y pagarla durante un período de tiempo establecido, así como también tomar otras medidas para volver a la rentabilidad.

Llamado Subcapítulo 5, esta nueva ruta, que entró en vigencia en febrero, es para negocios con deudas por debajo de cierto umbral (con algunas limitaciones). Desde ahora hasta el próximo marzo, ese límite es de aproximadamente $ 7.5 millones. (La legislación recientemente aprobada lo elevó de $ 2.7 millones por un año).

Esta opción tiene como objetivo hacer que el proceso de bancarrota sea más rápido y menos costoso para las pequeñas empresas. Elimina algunos costos y requisitos de papeleo, además de permitir que los propietarios retengan su interés en el negocio, entre otras diferencias con los casos típicos del Capítulo 11.

Sin embargo, la presentación del Subcapítulo 5 todavía tiene un alto precio: alrededor de $ 10,000 a $ 50,000, dependiendo de la complejidad del caso, dijo Stuart Gold, socio gerente de Gold, Lange & Majoros en Southfield, Michigan. La tarifa de presentación en sí es de $ 1,717.

Sin embargo, antes de llegar al punto de presentación, debe consultar con un profesional en bancarrotas para asegurarse de que tenga sentido.

"Desea asegurarse de tener un negocio viable que pueda sobrevivir y necesite ayuda para garantizar los honorarios", dijo Gold.

Mientras tanto, una bancarrota del Capítulo 7 involucra a un administrador que liquida los activos del declarante y paga a los acreedores en la medida de lo posible. Si bien esta es una ruta común para las personas, puede no ser adecuada para una entidad comercial porque no borrará la deuda de la empresa, dijo Cara O'Neill, editora legal de Nolo.com y abogada de bancarrotas y litigios en Roseville, California. .

"La mayoría de los dueños de negocios se preocupan principalmente por salir de su responsabilidad por la deuda comercial, y eso se hace mejor usando una presentación personal del Capítulo 7 o del Capítulo 13", dijo O'Neill.

Garantías personales

Incluso si su empresa es su propia entidad legal y se mantiene separada de sus finanzas personales, los propietarios que proporcionaron una garantía personal sobre su deuda comercial siguen en peligro incluso si la empresa se declara en bancarrota.

En ese caso, la forma de evitar potencialmente la incautación de sus activos personales, es decir, su casa, automóvil, ahorros, etc., es también declararse en bancarrota personal.

"Veremos tanto la quiebra individual como la de la corporación para obtener un nuevo comienzo o [detener] el cobro de cualquier deuda".

Charles Bullock

Abogado de bancarrota y fundador de Stevenson & Bullock.

"Eso sucede todo el tiempo", dijo Bullock, de Stevenson & Bullock.

"Podría ser una empresa mediana donde el grupo de propietarios se ha visto obligado a garantizar la deuda, o un propietario individual donde la deuda es abrumadora", dijo Bullock. "Veremos tanto la quiebra individual como la de la corporación para obtener un nuevo comienzo o [detener] el cobro de cualquier deuda".

Archivar como individuo

La mayoría de las personas presentan los Capítulos 7 o 13, que tienen tarifas de presentación de unos pocos cientos de dólares, y al contratar a un abogado puede agregar $ 1,200 a aproximadamente $ 3,500, dependiendo de dónde viva y la complejidad de su caso.

Ambos métodos detienen la actividad de cobro, como llamadas de acreedores o cobradores de deudas, embargos de salarios y, potencialmente, demandas de acreedores. (Las sentencias judiciales ya vigentes son más difíciles de eliminar en bancarrota, al igual que otros tipos de deuda, incluidos los préstamos estudiantiles).

Sin embargo, hay diferencias en quién califica y cómo se trata la deuda en cada opción. El Capítulo 7 generalmente es para personas que carecen de ingresos suficientes para pagar sus deudas y tienen pocos activos. También es la forma más común de declararse en quiebra individual.

Este enfoque borra rápidamente muchas formas de deuda, incluidas las tarjetas de crédito, facturas médicas, préstamos personales y, potencialmente, esas garantías personales. Sin embargo, no necesariamente impide que su automóvil sea embargado o evita la ejecución hipotecaria de su casa.

El Capítulo 13 generalmente le da de tres a cinco años para pagar cierta deuda y conservar el activo (es decir, casa o automóvil). También evita que los acreedores embarguen su salario o pongan un gravamen en su cuenta bancaria. Para esta opción de presentación, debe tener ingresos, y su deuda (tanto garantizada como no garantizada) debe estar por debajo de cierta cantidad (alrededor de $ 1.6 millones en total).

Para las personas con deudas por encima de ese umbral, el Capítulo 11 podría ser la mejor opción. Esta es la opción menos utilizada para individuos.

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Jon Alonso
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